Welke bedrijven en sectoren zitten in de VanEck Semiconductor ETF?
De VanEck Semiconductor ETF (SMH) belegt primair in bedrijven die actief zijn in de wereldwijde halfgeleiderindustrie. Dit passief beheerde fonds volgt de prestaties van de MVIS US Listed Semiconductor 25 Index, wat betekent dat het zich richt op de ongeveer 25 grootste US-genoteerde bedrijven binnen deze cruciale sector. De portefeuille bestaat voor het overgrote deel, circa 99,0 procent, uit aandelen van large cap bedrijven (met een marktkapitalisatie van meer dan 10 miljard USD), wat duidt op een focus op gevestigde marktleiders. Hoewel de ETF zich richt op Amerikaanse beursgenoteerde ondernemingen, opereren veel van deze bedrijven op een globale schaal, en AMD is een prominent voorbeeld van een bedrijf dat in de top 10 holdings van de ETF te vinden is. Deze VanEck Semiconductor ETF biedt zo gerichte blootstelling aan de ontwikkeling en innovatie binnen de halfgeleidersector.
Hoe presteert de VanEck Semiconductor ETF?
De VanEck Semiconductor ETF (SMH) heeft een geschiedenis van sterke prestaties op lange termijn, met een gemiddeld jaarlijks koersrendement van 22,9 procent sinds de startdatum op 20 december 2011 tot 31 mei 2025. Meer recentelijk, tussen 2020 en 2024, bedroeg het gemiddelde jaarlijkse rendement zelfs 23 procent, wat de aanzienlijke groei in de halfgeleidersector weerspiegelt. Echter, de prestaties in 2025 kenden een matige start; het jaar-tot-datum (YTD) koersrendement van de VanEck Semiconductor ETF tot 31 mei 2025 stond op -1,0 procent, en het rendement over de afgelopen 12 maanden tot diezelfde datum was -0,3 procent. De ETF kenmerkt zich door een relatief hoge volatiliteit, met een jaarlijkse volatiliteit van 50,5 procent jaar-tot-datum per 31 mei 2025, en vertoont een sterke correlatie met de bredere markt, met een beta van 1,64 en een R-kwadraat van 69 procent ten opzichte van de S&P 500, eveneens per 31 mei 2025. Ondanks de recente vlakke tot negatieve kortetermijnprestaties in 2025, blijft de halfgeleidersector door de toenemende technologische behoefte en de wereldwijde AI-race een sector met een aanzienlijke toekomstpotentie voor mooie rendementen.
Welke kosten en dividenden zijn verbonden aan de VanEck Semiconductor ETF?
De VanEck Semiconductor ETF is verbonden aan beheerkosten van 0,35% per jaar (TER), een standaardvergoeding die jaarlijks van het fondsvermogen wordt afgetrokken. Naast deze lopende kosten kunnen beleggers ook te maken krijgen met een gemiddelde bied-laat spreiding van 0,01 procent van de prijs (per 31 mei 2025) en eventuele transactiekosten en dividendbelasting, vooral bij het handmatig herbeleggen van dividenden, wat het rente-op-rente effect kan verminderen. Wat de dividenden betreft, de VanEck Semiconductor ETF keert deze jaarlijks uit; het gemiddelde jaarlijkse dividendrendement sinds de startdatum op 20 december 2011 tot 31 mei 2025 bedroeg 1,8 procent. Meer recentelijk stond het jaar-tot-datum dividendrendement per 31 mei 2025 op 0,0 procent, met een verwacht forward dividendrendement van 0,41% (per 3 april 2025) en een jaarlijks dividendbedrag van circa $1.0713 per aandeel, wat de variabiliteit in de uitkeringen benadrukt.
Hoe en waar kun je de VanEck Semiconductor ETF kopen via brokers?
De VanEck Semiconductor ETF (ticker: SMH) is toegankelijk voor aankoop via diverse online brokers die toegang bieden tot de Amerikaanse beurzen, met name de Nasdaq en NYSE Arca. Voor Nederlandse beleggers zijn gerenommeerde platforms zoals DeGiro en Binck geschikte opties, aangezien zij een breed scala aan VanEck ETF’s aanbieden. Om deze ETF te verwerven, dient u een beleggingsrekening te openen bij een van deze brokers, fondsen te storten en vervolgens de VanEck Semiconductor ETF te zoeken met de ticker SMH of de ISIN-code US92189F6768. Het is cruciaal om bij de aankoop rekening te houden met de transactiekosten die de betreffende broker in rekening brengt, en de gemiddelde bied-laat spreiding van 0,01 procent van de prijs, zoals eerder op deze pagina vermeld. De handel in deze ETF vindt plaats in Amerikaanse dollars (USD).
Hoe verhoudt de VanEck Semiconductor ETF zich tot andere vergelijkbare ETFs?
De VanEck Semiconductor ETF (SMH) verhoudt zich tot andere vergelijkbare ETFs in de halfgeleidersector door zowel significante overeenkomsten in hun onderliggende holdings als belangrijke verschillen in kosten en de exacte index die wordt gevolgd. Binnen de gespecialiseerde halfgeleider-ETF markt bestaan er diverse fondsen die vaak een aanzienlijke overlap vertonen in hun portefeuilles; de VanEck Semiconductor ETF heeft bijvoorbeeld een overlap van 81,9 procent met de Strive U.S. Semiconductor ETF en circa 43,4 procent met de Invesco Dynamic Semiconductors Portfolio ETF. Dit duidt op een vergelijkbare blootstelling aan de grote, beursgenoteerde chipbedrijven, maar betekent niet dat ze identiek zijn. Belangrijke onderscheidende factoren zijn de specifieke index die wordt gerepliceerd – waarbij SMH de MVIS US Listed Semiconductor 25 Index volgt – en de bijbehorende kostenstructuur. Terwijl de VanEck Semiconductor ETF een kostenratio van 0,35% hanteert, kunnen andere fondsen, zoals de Invesco PHLX Semiconductor ETF (SOXQ) met een overlap van 78,2 procent, afwijkingen in kostenratio’s vertonen. Beleggers doen er goed aan om naast portefeuille-overlap en prestaties ook deze verschillen in beheerkosten, liquiditeit en indexmethodologie grondig te overwegen bij het selecteren van de halfgeleider-ETF die het beste past bij hun beleggingsstrategie.
Welke beursnoteringen en regelgeving gelden voor de VanEck Semiconductor ETF?
De VanEck Semiconductor ETF (SMH) is primair genoteerd op Amerikaanse beurzen, namelijk de Nasdaq en NYSE Arca, waar het verhandelbaar is onder de ticker SMH en geïdentificeerd wordt met ISIN-code US92189F6768. Als een in de Verenigde Staten geïncorporeerd en beursgenoteerd fonds, valt deze ETF onder de strenge regulering en het toezicht van Amerikaanse financiële autoriteiten, waaronder de Securities and Exchange Commission (SEC). Deze regelgeving omvat strikte eisen ten aanzien van financiële rapportage, transparantie en openbaarmaking van bedrijfsinformatie, essentieel voor de bescherming van beleggers en de integriteit van de financiële markten. Voor Amerikaanse beleggers betekent dit specifiek dat de VanEck Semiconductor ETF doorgaans gebruikmaakt van een 1099 belastingformulier voor de rapportage van inkomsten, een kenmerk van de Amerikaanse fiscale regelgeving voor beleggingsfondsen. Daarnaast brengen de beursnoteringen naleving van specifieke regels met zich mee, zoals minimale aandeelwaarden en free float vereisten, die per beurs kunnen verschillen, hoewel de primaire regulering voor de VanEck Semiconductor ETF door de SEC en de regels van Nasdaq en NYSE Arca wordt bepaald.
Wat zeggen analisten en experts over de VanEck Semiconductor ETF?
Analisten en experts zijn over het algemeen positief over de VanEck Semiconductor ETF, en zien deze als een beleggingsproduct met aanzienlijke toekomstpotentie. Deze positieve kijk wordt voornamelijk ondersteund door de constante groei in technologische vraag en de wereldwijde wedloop op het gebied van kunstmatige intelligentie, factoren die de halfgeleidersector structureel stimuleren. Hoewel de ETF in de eerste maanden van 2025 een matige start kende, met een tijdelijk negatief jaar-tot-datum rendement, blijft de sector zelf gezien als een bron van mooie toekomstige rendementen. Een indicatie van deze optimistische investeringsvisie is de hoge koers-winstverhouding van de VanEck Vectors Semiconductor ETF. Echter, de markt laat ook een meer genuanceerd beeld zien, met een short interest van 13,2 procent van de uitstaande aandelen per 31 mei 2025, wat aangeeft dat een deel van de markt anticipeert op mogelijke koersdalingen en dus een afwijkende visie heeft.
Veelgestelde vragen over de VanEck Semiconductor ETF
Wat is een ETF en hoe werkt het?
Een Exchange Traded Fund (ETF) is een beursgenoteerd beleggingsfonds dat op de beurs wordt verhandeld, vergelijkbaar met gewone aandelen. De afkorting ETF staat voor ‘Exchange Traded Fund’ en het is in essentie een mandje van effecten, zoals aandelen, obligaties of grondstoffen, samengesteld om de prestaties van een specifieke index zo nauwkeurig mogelijk te volgen. Het grote voordeel hiervan is dat beleggers met één enkele transactie kunnen beleggen in een breed gespreide portefeuille van activa, wat de risicospreiding van een beleggingsfonds combineert met de eenvoud van een aandeel. Zoals de VanEck Semiconductor ETF beleggers toegang biedt tot de halfgeleiderindustrie, volgen andere ETF’s diverse markten, sectoren of thema’s, waardoor ze een kostenefficiënte en laagdrempelige manier van investeren bieden. Beleggers kunnen een ETF gedurende de hele handelsdag kopen en verkopen via een broker.
Hoe wordt de VanEck Semiconductor ETF samengesteld?
De VanEck Semiconductor ETF (SMH) wordt samengesteld door de MVIS US Listed Semiconductor 25 Index nauwkeurig te volgen, wat betekent dat het fonds fysiek belegt in de onderliggende aandelen. Deze VanEck Semiconductor ETF heeft een portefeuille van doorgaans 27 holdings, waarbij de aandelen worden geselecteerd en gewogen op basis van hun marktkapitalisatie. De samenstelling is redelijk geconcentreerd, zoals blijkt uit een top 10 holdings weighting van 72.67% (per 2024-04-18) en een Herfindahl-Hirschman Index van 899 (per 2025-06-11). Dit duidt op een sterke focus op de grootste en meest invloedrijke spelers in de halfgeleiderindustrie.
Wat zijn de risico’s van beleggen in deze ETF?
Beleggen in de VanEck Semiconductor ETF, zoals alle beleggingen, brengt inherent risico op kapitaalverlies met zich mee; de waarde van uw investering kan zowel dalen als stijgen en eerdere prestaties bieden geen garantie voor toekomstige resultaten. Specifiek voor deze VanEck Semiconductor ETF dragen de reeds geconstateerde hoge volatiliteit (50,5 procent jaar-tot-datum per 31 mei 2025), de sterke correlatie met de bredere markt (een beta van 1,64 ten opzichte van de S&P 500), en de geconcentreerde portefeuille (72,67% in de top 10 holdings) bij aan een verhoogd marktrisico. Bovendien kan het valutarisico een rol spelen, aangezien de handel uitsluitend in Amerikaanse dollars plaatsvindt. Het passieve beheer van de VanEck Semiconductor ETF betekent dat het fonds niet actief kan inspelen op snelle marktveranderingen of bedrijfsspecifieke gebeurtenissen, wat een specifiek beleggingsrisico vormt. Ten slotte duidt een short interest van 13,2 procent van de uitstaande aandelen (per 31 mei 2025) op een deel van de markt dat anticipeert op mogelijke koersdalingen.
Hoe open ik een account om in deze ETF te beleggen?
Om te kunnen beleggen in de VanEck Semiconductor ETF, is het noodzakelijk om een beleggingsrekening of effectenrekening te openen bij een online broker. Dit is de eerste stap voor iedereen die wil starten met ETF beleggen, aangezien beleggers een brokeraccount nodig hebben om toegang te krijgen tot de beursgenoteerde ETF’s. Het daadwerkelijke proces van het openen van een beleggingsaccount is bij veel online brokers tegenwoordig efficiënt en kan vaak in minder dan 10 minuten zijn afgerond, waarna u geld kunt overmaken om in de VanEck Semiconductor ETF te investeren.
Informatie over de VanEck Nuclear ETF als aanvullende belegging
De VanEck Nuclear ETF (formeel de VanEck Vectors Uranium + Nuclear Energy ETF) is een strategische aanvulling voor beleggers die hun portefeuille willen diversifiëren en blootstelling zoeken aan de wereldwijde uranium- en nucleaire energiesector. Waar een kernbelegging zoals de VanEck Semiconductor ETF zich richt op specifieke technologische groei, biedt deze thematische ETF – gelanceerd op 13 augustus 2007 – een unieke positie door te investeren in ongeveer 29 bedrijven die actief zijn in uraniummijnbouw, de bouw en exploitatie van kerncentrales, en gerelateerde ondersteunende diensten. Met een beheerd vermogen van circa 1,3 miljard USD, verdeelt de ETF zijn investeringen breed, met 47,3 procent in large cap, 23,4 procent in mid cap en 20,0 procent in small cap aandelen (per 2025), en volgt het de Uranium and Nuclear Energy Index, met een jaarlijkse kostenratio van 0,61 procent.
Wat biedt de VanEck Crypto ETF voor beleggers?
De VanEck Crypto ETF’s bieden beleggers een gereguleerde en toegankelijke manier om indirect te investeren in de groeiende cryptomarkt, zonder de complexiteit van directe aankoop en beheer van digitale valuta. Vermogensbeheerder VanEck profileert zich als een pionier in institutionele crypto exposure en heeft in de Verenigde Staten al succesvolle spot Bitcoin- en Ethereum ETF’s gelanceerd, goedgekeurd door de Securities and Exchange Commission (SEC) in 2024 en 2025. Voor beleggers betekent dit gemakkelijke toegang via een traditionele beleggingsrekening tot een brede crypto-portefeuille, wat het beleggen in crypto aanzienlijk vereenvoudigt, vooral voor diegenen zonder technische kennis. Deze gereguleerde beleggingsvehikels bieden de voordelen van risicospreiding door een samengestelde portefeuille van crypto-activa, wat essentieel is in de volatiele cryptomarkt, en een relatief veilige manier van investeren door de indirecte blootstelling.
VanEck biedt diverse producten in Europa, waaronder de VanEck Crypto and Blockchain Innovators UCITS ETF (IE00BMDKNW35), die in april 2021 werd gelanceerd met een beheerd vermogen van circa 410 miljoen euro en een jaarlijkse kostenquote van 0,65 procent. Deze ETF liet in 2024 een toename in waarde van 52,56% zien (berekend tot 31 mei 2025) en was in april 2025 de best presterende ETF voor Nederlandse beleggers. Daarnaast verhoogt VanEck haar betrokkenheid bij de crypto markt met recente lanceringen, zoals de VanEck Onchain Economy ETF (NODE) (aangekondigd in mei 2025), die investeert in blockchain- en crypto-gerelateerde bedrijven en beursgenoteerde producten (zoals Bitcoin ETF’s tot maximaal 25% per kwartaal), zonder directe blootstelling aan cryptomunten zelf. VanEck’s portfolio omvat ook aanvragen voor Solana en Avalanche ETF’s, wat de ambitie van de fondsbeheerder benadrukt om beleggers brede en innovatieve toegang te bieden tot de digitale activa ruimte.
Waarom kiezen sommige beleggers voor de VanEck Defense ETF?
Beleggers kiezen voor de VanEck Defense ETF (ISIN: IE000YYE6WK5) vanwege de groeiende relevantie van de defensie-industrie in het huidige geopolitieke landschap. Sinds de inval van Rusland in Oekraïne in 2022 en de toenemende geopolitieke spanningen wereldwijd, is de interesse in beleggingen in deze sector aanzienlijk toegenomen. Deze passief beheerde ETF, gelanceerd in maart 2023, biedt gerichte blootstelling aan een portefeuille van bedrijven die actief zijn in de defensiebranche, waaronder leveranciers van geavanceerde defensietechnologieën, grootschalige cyberbeveiliging en andere essentiële defensiegerelateerde diensten.
De aantrekkingskracht wordt versterkt door de sterke prestaties; de VanEck Defense ETF behaalde in 2024 een indrukwekkend rendement van 53,13 procent, waarmee het de tweede best presterende ETF was. Deze positieve trend zette zich voort in april 2025, waar het ook tot de best presterende ETF’s behoorde. Voor beleggers die hun portefeuille willen diversifiëren en willen profiteren van de groeiende defensie-uitgaven en de toenemende vraag naar militair materieel, biedt deze ETF een strategische mogelijkheid. Het fonds had in april 2025 een beheerd vermogen van 4,2 miljard euro en kent een kostenratio van 0,55 procent.
