Wat is de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF en hoe werkt deze?

Wat zijn de beleggingsdoelen en kenmerken van de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF?

De iShares 20+ Year Treasury Bond ETF volgt de prestaties van langlopende Amerikaanse staatsobligaties. Voor u als belegger zijn beleggingsdoelen de concrete doelstellingen die u met uw investering wilt bereiken. Deze kunnen variëren van kortetermijninkomen tot langetermijnplanning, zoals pensioen. Specifieke financiële doelen omvatten het laten groeien van vermogen op lange termijn. Ook kunt u inkomsten ontvangen, of een combinatie hiervan nastreven. Uw persoonlijke beleggingswensen en -doelstellingen bepalen uw investeringshorizon en uw risicotolerantie. Duidelijke doelen definiëren helpt bij het kiezen van een geschikte strategie. Denk hierbij aan pensioenopbouw, een aanbetaling voor een huis of een noodfonds. Langetermijndoelen moeten regelmatig geëvalueerd worden. Zo blijven ze passen bij uw persoonlijke situatie en vermogen.

Welke samenstelling en duration heeft de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF?

De iShares 20+ Year Treasury Bond ETF weerspiegelt het rendement van de ICE U.S. Treasury 20+ Years Bond Index. Het fonds repliceert deze index door te beleggen in vastrentende obligaties die aan kredietratingvereisten voldoen. De beleggingscategorie van de ETF is obligaties. De top 10 holdings maken 40,77% uit van de samenstelling. De nettovermogenswaarde (NAV) van de ETF bedraagt 85.2988 USD. Duration meet de prijsgevoeligheid van een obligatie voor rentewijzigingen. Professionele beleggers gebruiken deze maatstaf om de rentegevoeligheid vast te stellen. Dit is belangrijk omdat de iShares 20+ Year Treasury Bond UCITS ETF profiteert van een verlaging van de lange rente. Over vijf jaar (tot 6 juni 2025) kende de ETF een samengestelde jaarlijkse waardeontwikkeling inclusief dividend van -8,91%. De volatiliteit van het rendement over één jaar was 13,53%.

Hoe presteert de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF en wat is de rendementshistorie?

De iShares 20+ Year Treasury Bond ETF heeft een wisselende rendementshistorie laten zien. Over een periode van vijf jaar tot 2026 bedroeg het rendement -9,61 procent. In 2022 daalde de ETF met 26,72 procent, terwijl 2020 een positieve prestatie van 8,23 procent liet zien. Het fonds streeft naar rendement via een combinatie van kapitaalgroei en inkomsten uit de activa. Recentere prestaties tonen een rendement van -9,35 procent over één jaar tot 2026. In 2023 was het rendement -0,5%, al liet het eerste kwartaal van dat jaar een stijging van 5,8% zien. Specifiek op 27 mei 2026 was er een koersvariatie van +0,24%. Kortere periodes tot 6 juni 2025 lieten een daling zien van 2,48 procent over één maand en 14,21 procent over zes maanden. Voor beleggers die hun portefeuille willen diversifiëren met langlopende staatsobligaties, is het essentieel om verder te kijken dan de korte termijn schommelingen. Een onverwachte rentewijziging kan de waarde snel beïnvloeden—een punt om rekening mee te houden als u plotseling geld nodig heeft.

Welke kosten en risico’s zijn verbonden aan beleggen in de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF?

De iShares 20+ Year Treasury Bond ETF heeft een totale kostenratio (TER) van 0,15%. Deze kosten worden continu uit het fondsvermogen onttrokken en zijn al inbegrepen in de prestaties van de ETF. Dit betekent dat u de kosten niet apart betaalt, maar dat deze al verrekend zijn in de waardeontwikkeling. Bij een belegging van €10.000 in dit ETF bedragen de jaarlijkse kosten circa €15. De uiteindelijke kosten worden beïnvloed door het geïnvesteerde bedrag en de duur van de belegging. Beleggen in dit ETF brengt ook risico’s met zich mee. Volatiliteit, de mate van prijsschommelingen gedurende een jaar, kan hoog zijn. Een hogere volatiliteit duidt op significant meer prijsschommelingen en wordt als risicovoller gezien. Het iShares 20 Plus Year Treasury Bond ETF (TLT) toonde in 2021 al een volatiel rendement. U moet ook rekening houden met de maximale drawdown, die het ergst mogelijke verlies laat zien dat een belegger had kunnen lijden. Toch biedt de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT) een veiligere investeringsoptie dan aandelen, wat een geruststelling kan zijn voor risicobewuste beleggers. De ETF maakt gebruik van een hefboom van x1, wat inhoudt dat de bewegingen van de onderliggende obligaties direct worden gevolgd zonder extra hefboomrisico. Een interessante overweging is dat de iShares USD Treasury Bond 20+ Yr ETF een gunstige positie kan innemen bij een recessie in de VS.

Hoe verhoudt de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF zich tot vergelijkbare langlopende staatsobligatie-ETF’s?

De iShares 20+ Year Treasury Bond ETF, uitgegeven door BlackRock, is een type beursgenoteerd beleggingsfonds (ETF). Dit fonds behoort tot de activaklasse Bonds, specifiek voor de Verenigde Staten. Wanneer u deze ETF vergelijkt met andere langlopende staatsobligatie-ETF's, zijn er duidelijke verschillen met kortlopende varianten. Langlopende staatsobligatie-ETF’s ervaren hogere koersschommelingen dan kortlopende varianten en hebben een grotere volatiliteit. Deze ETF’s reageren sterker op rentewijzigingen, inflatie en economische factoren. Een voordeel is dat langere duration in obligatie-ETF's doorgaans een hogere yield biedt, wat resulteert in hogere gemiddelde opbrengsten dan bij kortlopende obligatie-ETF's. Langlopende obligatie-ETF's kenmerken zich dus door hogere opbrengsten en grotere prijsvolatiliteit. Bij het vergelijken van obligatie-ETF's is het cruciaal om een veiligheidsanalyse uit te voeren met obligaties van vergelijkbare looptijd. De premies op obligatie-ETF's verschillen het meest bij illiquide obligatie-ETF's met een lange looptijd. In het Verenigd Koninkrijk zijn gilt ETF's het equivalent voor kortlopende staatsobligatie-ETF's, met een looptijd van 0 tot 5 jaar.

Wat zijn de verschillen tussen de Amerikaanse en Europese (UCITS) versies van de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF?

De Amerikaanse en Europese (UCITS) versies van de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF beleggen beide in langlopende Amerikaanse staatsobligaties, maar verschillen aanzienlijk in hun juridische structuur, fiscale implicaties en operationele kenmerken. Deze onderscheidingen zijn belangrijk voor beleggers. Hieronder vindt u een vergelijking van de belangrijkste kenmerken. Kenmerk Amerikaanse versie (TLT) Europese versie (UCITS, bijv. iShares $ Treasury Bond 20+yr UCITS ETF) Rechtsgebied/Domicilie Verenigde Staten (US-domiciled) Europa (door UCITS-regelgeving), belegt in Amerikaanse staatsobligaties (meestal Ierland-domiciled) Benchmark Index ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index Bloomberg US Treasury 20+ Year Bond Index Totale kostenratio (TER) 0,15% 0,07% Oprichtingsdatum 22 juli 2002 23 mei 2014 ISIN-code US4642874329 IE00BSKRJZ44 (Accumulerend) / IE00BGSF3Z81 (Distribuerend) De Amerikaanse versie, herkenbaar aan de ticker TLT, is een open-end fonds dat onder de Amerikaanse regelgeving valt. Voor Europese beleggers is de UCITS-variant doorgaans de standaardkeuze, vanwege de Europese regelgeving die een gestandaardiseerd kader voor beleggersbescherming biedt. Deze UCITS-ETF's zijn vaak gevestigd in Ierland of Luxemburg, wat fiscale voordelen kan bieden voor niet-Amerikaanse beleggers, zoals een lagere bronbelasting op dividenden uit Amerikaanse effecten dankzij belastingverdragen. Een belangrijk verschil is de totale kostenratio (TER). Voor de UCITS-versie is deze 0,07%, wat aanzienlijk lager is dan de 0,15% van de Amerikaanse TLT. Dit verschil kan op de lange termijn een merkbaar effect hebben op het totale rendement. Bovendien bieden veel UCITS-ETF's zowel accumulerende (winst herbeleggend) als distribuerende (winst uitkerend) varianten aan, wat beleggers flexibiliteit biedt in hun beleggingsstrategie en belastingplanning. De Amerikaanse TLT is een distribuerende ETF. Hoewel beide ETF's beleggen in langlopende Amerikaanse staatsobligaties, kunnen er verschillen zijn in liquiditeit en de beschikbaarheid via brokers per regio. Europese beleggers kiezen doorgaans de UCITS-versie om te voldoen aan de lokale regelgeving en te profiteren van de fiscale en kostenstructuur die vaak voordelen biedt voor niet-Amerikaanse beleggers. Beleggers in de VS hebben direct toegang tot de Amerikaanse TLT.

Welke dividenduitkeringen en distributies biedt de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF?

De iShares 20+ Year Treasury Bond ETF doet dividenduitkeringen en andere distributies. Distribuerende fondsen keren hun dividenden uit. Deze distributies omvatten verschillende typen, zoals kapitaal terugbetaling of een dividenduitkering. Dividenduitkeringen zijn betalingen aan aandeelhouders en kunnen dienen als winstuitkeringen. Voor u als belegger kunnen deze uitkeringen een aanvulling op uw inkomsten vormen. Ze zorgen ook voor een consistente inkomstenstroom. Zo had de iShares $ Treasury Bond 20+yr UCITS ETF (Dist) in 2022 een uitkeringsrendement van 2,19%. De iShares USD Treasury Bond 20+yr UCITS ETF EUR Hedged (Dist) keert specifiek dividend uit van USD Staatsanleihen.

Veelgestelde vragen over de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF

Wat zijn korte termijn treasury ETF’s en hoe verschillen ze van de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF?

Korte termijn treasury ETF's, zoals korte termijn Euro overheidobligatie ETF's, zijn beleggingsproducten die zich richten op snelle marktbewegingen. Deze short ETF's zijn ontworpen voor wedden op kortetermijnmarktbewegingen. Het zijn hoog-speculatieve instrumenten, ontwikkeld voor kortetermijnhandel op dagelijkse basis. Ook Leveraged ETF’s, die gericht zijn op korte termijn resultaten, vallen in deze categorie. Het iShares 20+ Year Treasury Bond ETF streeft daarentegen ernaar de beleggingsresultaten te volgen van een index die is samengesteld uit Amerikaanse Treasury-obligaties met resterende looptijden van meer dan twintig jaar. Dit fonds volgt de US Treasury 20+ Year Index en is dus gericht op de lange termijn. Korte looptijd obligatie ETF's bieden een lager rendement in ruil voor lagere volatiliteit. Dit is een direct verschil met langlopende obligaties, zoals die in de iShares 20+ Year Treasury Bond ETF.

Wat is de SHY ETF en hoe verhoudt deze zich tot langlopende treasury ETF’s?

De iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF (SHY) richt zich op kortlopende Amerikaanse staatsobligaties met looptijden van één tot drie jaar. Deze ETF had een prijs van 82,27. In 2025 keerde de SHY ETF jaarlijkse dividenden uit van $3.27. De laatste dividendbetaling was $0.271801, met een ex-dividenddatum op 2 juni 2025 en een betaaldatum op 5 juni 2025. Langlopende treasury ETF’s verschillen hierin aanzienlijk. Ze bieden doorgaans hogere opbrengsten, maar ook grotere prijsvolatiliteit en meer waardeschommelingen dan bijvoorbeeld Tagesgeld ETF's. Deze langlopende obligatie-ETF’s profiteren van waardestijgingen van obligaties. Sommige langetermijnbeleggingen omvatten thesaurerende ETF's, die specifiek geschikt zijn voor lange termijn beleggingen.

Wat is een hydrogen ETF en waarom is deze relevant naast fixed-income beleggingen?

Een hydrogen ETF is een beursgenoteerd fonds dat zich richt op waterstof en belegt in een mandje aandelen van aan waterstof gerelateerde bedrijven. Deze ETF's volgen aandelen van waterstofbedrijven en zijn een categorie van duurzame ETF's gericht op waterstoftechnologie. Een waterstof ETF belegt in bedrijven die actief zijn op het gebied van waterstof of essentieel zijn voor de waterstofeconomie. Naast fixed-income beleggingen, zoals sparen en obligaties die een regelmatige inkomstenstroom bieden, is een waterstof-ETF anders gepositioneerd. Het biedt beleggers de mogelijkheid om te profiteren van groeikansen met gespreid risico. De beleggingsstrategie van een Waterstof-ETF heeft potentieel een hoog rendement en biedt diversificatie over sectoren binnen de waterstofindustrie. Waterstof-ETF's worden aanbevolen als veelbelovende investeringsmogelijkheid en bieden beleggers het vooruitzicht op een duurzame energietoekomst.

Veelgestelde vragen